新材料行业2026年度中期策略：科技与稀缺共振，AI金属材料星辰大海

公开摘要

本次会议围绕AI产业链对金属新材料的拉动展开，强调本轮AI驱动的材料迭代具有量变到质变的特点，许多高端细分材料首次实现产业化应用，供给格局清晰，先发红利期长。重点梳理了四大方向：1）电源侧被动元器件（MLCC镍粉、芯片电感、铝电解电容、钽电容）的材料升级，国内厂商如博迁新材、铂科新材、海星股份、东方钽业等已深度切入海外AI供应链，享受技术溢价；2）微电子互联