【西部计算机】算力租赁更新

内容摘要

1）近期传北美算力调查是此前5月底BIS政策的外延，短期无实际动作，影响还待后续观察。 2）供给：海外高端算力卡供给仍旧紧缺，部分卡以历史存量交易为主，主要卡种租赁价格较6月依旧有所上行。国产卡租赁价格近期维持稳定。 3）需求：海外头部云厂商新投入聚焦最新高端算力，部分对外租售旧款算力；国内大厂与头部模型公司对于高端算力需求依旧旺盛，仅使用方式存在差异。 4）近年来算力国产化率持续爬升，但单卡及互联能力上仍处于追赶阶段，海外高端算力的供需错配仍将持续。 相关标的：协创数据、宏景科技、利通电子、盛视科技、赛意信息、行云科技 郑宏达 谢忱 李想 王朗